隨著上市公司年報(bào)陸續(xù)披露，基金代銷機(jī)構(gòu)的銷售情況也浮出水面。截至目前，恒生電子(600570)、東方財(cái)富(300059)、同花順(300033)等上市公司相繼披露2020年基金代銷數(shù)據(jù)。從數(shù)據(jù)來看，作為基金代銷頭部機(jī)構(gòu)，銀行與第三方代銷機(jī)構(gòu)的較量仍在持續(xù)。值得注意的是，天天基金網(wǎng)2020年基金代銷規(guī)模已超招商銀行、工商銀行兩大巨頭，基金代銷的銀行和第三方機(jī)構(gòu)“雙巨頭”格局逐漸成型。
第三方代銷機(jī)構(gòu)業(yè)績喜人
東方財(cái)富2020年年報(bào)顯示，截至2020年12月31日，共上線142家公募基金管理人的9535只基金產(chǎn)品。報(bào)告期內(nèi)，公司旗下天天基金網(wǎng)共計(jì)實(shí)現(xiàn)基金認(rèn)(申)購及定期定額申購交易約2億筆，基金銷售額為12978.09億元，其中非貨幣型基金共計(jì)實(shí)現(xiàn)認(rèn)/申購(含定投)交易1.6億筆，銷售額為6990.72億元。
與歷史數(shù)據(jù)相比較，2020年天天基金網(wǎng)基金銷售額遠(yuǎn)超2019年的6589億元，也突破了2015年時(shí)7432億元的前歷史高點(diǎn)。按2020年251個(gè)工作日計(jì)算，天天基金網(wǎng)日銷基金超過51.7億元。
具體營收方面，東方財(cái)富年報(bào)顯示，金融電子商業(yè)服務(wù)業(yè)務(wù)2020年收入29.62億元，同比增長139.74%。這里的金融電子商務(wù)服務(wù)業(yè)務(wù)是指主要通過天天基金網(wǎng)為用戶提供的基金第三方銷售服務(wù)。
恒生電子2020年年報(bào)顯示，旗下螞蟻基金2020年?duì)I業(yè)收入達(dá)到60.12億元，凈利潤為9874.83萬元。雖未披露具體基金銷售情況，但從營業(yè)收入的歷史數(shù)據(jù)來看，營業(yè)收入逐年遞增，2020年?duì)I業(yè)收入遠(yuǎn)超2019年的18.81億元、2018年的14.04億元;凈利潤則較2019年的3849萬元實(shí)現(xiàn)大幅增長。
同花順也在2020年年報(bào)中表示，報(bào)告期內(nèi)，持續(xù)加大第三方基金銷售業(yè)務(wù)的發(fā)展力度。其中，基金銷售及其他交易手續(xù)費(fèi)等業(yè)務(wù)收入4.82億元，較2019年的2.35億元，同比增長104.82%。
近日發(fā)布的好買財(cái)富年報(bào)數(shù)據(jù)顯示，報(bào)告期內(nèi)來自好買APP“儲蓄罐”及“好買基金”的零售公募基金銷售約182億元，比上一年同期上漲約83%;整體高端私募業(yè)務(wù)銷售達(dá)244億元，較去年同期上漲約66%;機(jī)構(gòu)業(yè)務(wù)全年公募銷售約621億元，較上一年同期增加約47%。另一家基金代銷網(wǎng)站眾祿基金2020年實(shí)現(xiàn)營收約0.29億元，同比增長78.77%，實(shí)現(xiàn)凈利潤0.075億元，同比大幅增長152.84%。
未來有望和銀行一決高下
基金行業(yè)人士指出，作為基金傳統(tǒng)銷售渠道，當(dāng)前來自銀行的資金量與客戶保有量仍非常大，以互聯(lián)網(wǎng)為主的第三方代銷機(jī)構(gòu)無法在短期內(nèi)取代其地位，但未來有望持續(xù)搶占銀行市場份額。
一直以來，銀行都是公募基金傳統(tǒng)的銷售渠道，尤其是招商銀行和工商銀行，歷來被稱為基金銷售領(lǐng)域的雙巨頭。工商銀行2020年年報(bào)顯示，2020年代理銷售基金6856億元，相比2019年的5892億元增長近1000億元;招商銀行2020年年報(bào)顯示，2020年全年代銷非貨幣基金6107.04億元，較2019年增長177.88%。此外，交通銀行2020年年報(bào)顯示，2020年代銷基金2388.17億元，增長90.3%。郵儲銀行(601658)和平安銀行2020年代銷基金金額也雙雙突破1000億元，分別增長106.74%和155.8%。
值得注意的是，招商銀行披露的是非貨幣基金代銷規(guī)模，工商銀行披露的則是所有基金代銷金額。基金行業(yè)人士判斷，無論是所有基金代銷規(guī)模或是非貨基金代銷規(guī)模，天天基金網(wǎng)的基金代銷規(guī)模已超兩大銀行巨頭。
一位基金行業(yè)人士指出，即使有“90后”等新生代客戶群的進(jìn)入，互聯(lián)網(wǎng)為主的第三方代銷機(jī)構(gòu)仍無法在短期內(nèi)取代銀行的地位，但未來有望分庭抗禮。根據(jù)相關(guān)調(diào)查數(shù)據(jù)，2020年新增基民中，25-34歲人群占比約為44%，年輕用戶群體未來將逐步發(fā)力。在線上化趨勢發(fā)展下，第三方代銷機(jī)構(gòu)具有方便、便宜、功能多樣、高流量等優(yōu)勢，未來將進(jìn)一步搶占年輕用戶群體。
開源證券研究所表示，資管產(chǎn)品供給側(cè)持續(xù)調(diào)整背景下，居民資產(chǎn)超預(yù)期轉(zhuǎn)移，2021年以來新發(fā)市場持續(xù)火爆，預(yù)計(jì)居民資產(chǎn)轉(zhuǎn)移的趨勢仍在“快車道”上，后續(xù)非貨基規(guī)模擴(kuò)容有望超預(yù)期。在市場擴(kuò)容下，第三方代銷機(jī)構(gòu)有望持續(xù)搶占銀行的市場份額。
